สินทรัพย์ที่สามารถรับได้ช้า: วิธีการในการวิเคราะห์ความสามารถในการชำระหนี้

ในกระบวนการวิเคราะห์ประสิทธิภาพทางการเงินและทางเศรษฐกิจขององค์กรผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินสามารถให้ความสนใจกับสินทรัพย์ของ บริษัท ที่ขายได้ช้า กับสิ่งที่สามารถเชื่อมต่อ? ในคำถามนี้คุณจะพบคำตอบในบทความ

ทำไมสินทรัพย์ที่เคลื่อนไหวช้าจึงถูกกำหนดไว้?

สินทรัพย์ เหล่านี้ ขององค์กรมีอะไรบ้าง?

สินทรัพย์ - ดำเนินการช้าหรืออื่น ๆ - จะถูกกำหนดในกรณีส่วนใหญ่ในกรอบของการ วิเคราะห์กิจกรรมทางเศรษฐกิจของ องค์กร แหล่งข้อมูลทางการเงินหลักในกรณีของการแก้ปัญหาของงานที่เกี่ยวข้องคืองบดุลขององค์กร มันถูกสร้างขึ้นบนพื้นฐานของตัวบ่งชี้ทางเศรษฐกิจที่แท้จริงของ บริษัท ได้รับการอนุมัติโดยการจัดการและถือเป็นองค์ประกอบสำคัญของการบัญชี

สินทรัพย์หมุนเวียนที่ ขายช้ารวมถึงได้มีการวิเคราะห์โดยเฉพาะอย่างยิ่งเพื่อวัตถุประสงค์ในการประเมินโดยผู้มีส่วนได้เสียอย่างเพียงพอ - ประการแรกคือเจ้าของกิจการความน่าเชื่อถือของธุรกิจ โครงสร้างของสินทรัพย์ของ บริษัท มีผลกระทบต่อความสามารถในการปฏิบัติตามพันธกรณีในเวลาที่เหมาะสมรวมถึงการชำระคืนเงินกู้ยืม

พิจารณาถึงความสำคัญของสินทรัพย์ที่ได้รับรู้อย่างช้าๆในการประเมินประสิทธิผลของรูปแบบธุรกิจขององค์กร การจำแนกประเภททรัพยากรองค์กรที่เกี่ยวข้องต่อไปนี้จะช่วยให้เราสามารถศึกษาข้อมูลเฉพาะของตนได้

การจัดประเภทสินทรัพย์ขององค์กร

ในสภาพแวดล้อมของนักการเงินยุคใหม่วิธีการนี้ได้รับความนิยมแพร่หลายมากขึ้นโดยแบ่งเป็นสินทรัพย์หลัก ๆ ดังนี้:

• ของเหลวมากที่สุด (สินทรัพย์ที่เรียกว่ากลุ่ม A1);
• ใช้งานได้ (A2);
• สินทรัพย์ที่ชะลอตัว (A3);
• สินทรัพย์ที่แข็ง

ให้เราพิจารณาข้อมูลเฉพาะของพวกเขารวมทั้งความแตกต่างระหว่างรายละเอียดเพิ่มเติม

สินทรัพย์ของกลุ่ม A1 คืออะไร?

ในสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องเป็นเรื่องปกติที่จะรวมเงินทุนที่มีให้กับองค์กรเช่นเดียวกับเงินลงทุนระยะสั้น สินทรัพย์ทั้งสองประเภทอยู่ในรูปแบบแยกต่างหากในงบดุล

การโอนสินทรัพย์เหล่านี้ให้เป็นที่นึกได้ว่าเป็นที่เข้าใจได้มากที่สุด: เงินสดของ บริษัท สามารถใช้จ่ายได้ตลอดเวลาเพื่อที่จะซื้ออะไรบางอย่างหรือจ่ายเงินปันผลให้กับเจ้าของธุรกิจ พวกเขามีลักษณะ สภาพคล่องแน่นอน ในทางกลับกันเงินลงทุนระยะสั้นคือทรัพย์สินที่ บริษัท สามารถรับรู้ได้ในเวลาต่อไปให้แก่หน่วยงานธุรกิจอื่น ๆ และในบางกรณีให้กับบุคคลทั่วไป ดังนั้นพวกเขาจึงสามารถถูกอ้างถึงได้อย่างถูกต้องกับแหล่งข้อมูลที่สามารถสร้างผลได้มากที่สุด

คุณสมบัติของกลุ่ม A2

กลุ่มสินทรัพย์ต่อไปนี้เป็นสินทรัพย์ที่จัดประเภทเป็นเงินให้ ตามเนื้อผ้าลูกหนี้ขององค์กรซึ่งต้องชำระคืนภายใน 12 เดือนนับ แต่วันที่จัดทำงบดุลหรือแหล่งอื่นซึ่งใช้ในการวิเคราะห์สินทรัพย์

ทรัพยากรเหล่านี้มีสภาพคล่องสูงพอสมควร แต่การดำเนินการเหล่านี้จะทำได้เร็วเพียงใดขึ้นอยู่กับเงื่อนไขของสัญญาที่ลูกหนี้เกิดขึ้นเงื่อนไขในการแลกเปลี่ยนธุรกรรมทางการเงินระหว่างคู่สัญญาในการทำธุรกรรมและความสามารถในการชำระหนี้ของบุคคลที่ได้รับมอบอำนาจ

สินทรัพย์ของกลุ่ม A3

หมวดทรัพยากรต่อไปเป็นเพียงสินทรัพย์ที่ขายช้าหรือของกลุ่ม A3 ตามเนื้อผ้าเหล่านี้รวมถึงสินค้าคงเหลือรวมทั้ง VAT ซึ่งอาจมีการเบิกจ่ายคืนจากรัฐ

สภาพคล่องที่เกิดขึ้นจริงของสินทรัพย์ที่อยู่ระหว่างการพิจารณาขึ้นอยู่กับความต้องการของผู้บริโภคสำหรับผลิตภัณฑ์ที่ผลิตโดยองค์กร ในเวลาเดียวกันโครงสร้างของสินทรัพย์สามารถนำเสนอสินทรัพย์ที่ขายได้ช้ามากและสินค้าที่แสดงโดยสินค้าที่มีความต้องการสูงมากดังนั้นจะต้องมีสภาพคล่องสูงกว่า A1 แต่อาจเป็นไปได้ค่อนข้างมาก

ดังนั้นประเภทของสินทรัพย์ที่มีการพิจารณาจึงเหมาะสมที่จะแยกแยะได้เนื่องจากเหตุผลเพิ่มเติมและจะเพิ่มประสิทธิภาพโดยรวมในการวิเคราะห์ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจขององค์กรเท่านั้น

สินทรัพย์ของกลุ่ม A3 เป็นราคาที่สามารถต่อรองได้: ความจำเพาะของพวกเขาคืออะไร?

เราสามารถสังเกตได้ว่าสินทรัพย์ที่เราพิจารณาถึง 3 ประเภทจะถูกจัดประเภทเป็น negotiable คุณลักษณะเหล่านี้มีลักษณะเด่นคือความสามารถในการเปลี่ยนโครงสร้างภายในวงจรการผลิตโดยเฉพาะ

การใช้สินทรัพย์หมุนเวียนอย่างรวดเร็วจะพิจารณาจากประสิทธิภาพของกลยุทธ์ทางการตลาดของ บริษัท เกิดขึ้นว่าสินทรัพย์ที่ได้รับรู้อย่างช้าภายในช่วงเวลาที่รายงานเดียวกันทำให้ความเกี่ยวข้องกับตลาดเปลี่ยนแปลงไปมาก รูปแบบดังกล่าวสามารถเป็นวัฏจักร - ตัวอย่างเช่นถ้าเรากำลังพูดถึงสินค้าตามฤดูกาลหรือสินค้าที่จากมุมมองของการกำหนดราคาขายขึ้นอยู่กับความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ

สินทรัพย์ของกลุ่มА4

กลุ่มสินทรัพย์อีกกลุ่มหนึ่งที่สามารถวิเคราะห์ได้ในกรอบของการประเมินประสิทธิภาพของรูปแบบการพัฒนาทางเศรษฐกิจขององค์กรนั้นทำได้ยาก ซึ่งมักจะรวมถึงสินทรัพย์ไม่หมุนเวียนตลอดจนลูกหนี้ซึ่งจะต้องชำระโดยบุคคลที่มีภาระผูกพันมากกว่า 12 เดือนหลังจากการวิเคราะห์ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจของ บริษัท สินทรัพย์ไม่หมุนเวียน ได้แก่ สินทรัพย์ถาวรและแหล่งข้อมูลอื่นที่ บริษัท ซื้อมาเพื่อจัดกระบวนการผลิต

อันที่จริงความจำเป็นในการขายสินทรัพย์ที่เป็นปัญหาเกิดขึ้นตามกฎในระหว่างการชำระบัญชีหรือการปรับโครงสร้างองค์กรระหว่างการควบกิจการหรือการได้มา

ดังนั้นเราจึงได้ศึกษาว่าทรัพยากรประเภทใดบ้างที่เป็น A3 ได้แก่ - สินทรัพย์ที่สามารถรับได้ช้าค่าอื่น ๆ จัดโดยใช้เกณฑ์ที่ใช้ร่วมกันกับนักการเงินในปัจจุบัน นอกจากนี้ยังควรพิจารณาว่าสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้องสามารถนำมาใช้ในการวิเคราะห์กิจกรรมทางเศรษฐกิจขององค์กรในทางปฏิบัติได้อย่างไร

สินทรัพย์ในการวิเคราะห์ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจ: ความแตกต่าง

การพิจารณาสินทรัพย์ในบริบทของการวิเคราะห์ตัวชี้วัดของกิจกรรมทางเศรษฐกิจขององค์กรสามารถทำได้เฉพาะเมื่อเปรียบเทียบกับตัวบ่งชี้ที่บ่งชี้ถึงมูลค่าของหนี้สินบางอย่างของ บริษัท พวกเขายังสามารถจัดตามเกณฑ์ที่แตกต่างกัน ดังนั้นมีหนี้สิน:

• เร่งด่วนที่สุด (หนี้สิน P1);
• ระยะสั้น (P2);
• ระยะยาว (P3);
• ค่าคงที่ (A4)

ข้อแรกรวมถึงข้อผูกพันที่ควรจะต้องชำระภายใน 3 เดือน ส่วนหนี้สินที่สองซึ่งต้องได้รับการชดเชยเป็นระยะเวลา 3 เดือนถึง 1 ปี หนี้สินระยะยาวจะรับชำระคืนภายในระยะเวลาเกินกว่า 1 ปี ภาระผูกพันคงที่โดยเฉพาะอย่างยิ่งทุนจดทะเบียนที่ได้รับอนุญาตของกิจการกำไรที่ยังไม่ได้ปันส่วนรายได้สำหรับงวดในอนาคต

แล้วสินทรัพย์ที่สามารถรับรู้ได้ช้าและสินทรัพย์อื่น ๆ เมื่อเทียบกับจำนวนหนี้สิน? ลองศึกษาปัญหานี้ในรายละเอียดเพิ่มเติม

สินทรัพย์และหนี้สิน ในการวิเคราะห์ความสมดุล: ความแตกต่าง

ในหมู่นักการเงินวิธีการดังกล่าวแพร่หลายไปตามที่ความสมดุลขององค์กรถือว่าเป็นของเหลวอย่างสมบูรณ์หาก:

• สินทรัพย์ประเภท A1 มีขนาดใหญ่กว่าหรือเท่ากับหนี้สินประเภท P1;
• ทรัพยากรประเภท A2 จะมีขนาดหรือมากกว่าหนี้สิน P2;
• ไม่มีสินทรัพย์ที่ขายช้ากว่าหนี้สินระยะยาว
• สินทรัพย์ที่มีเนื้อแข็งมีค่าน้อยกว่าหรือเท่ากับหนี้สินคงที่

ในกรณีที่มีการสังเกตอัตราส่วนดังกล่าวนักลงทุนหรือบุคคลอื่นที่สนใจเช่นเจ้าหนี้สามารถประเมินประสิทธิภาพขององค์กรได้อย่างเต็มที่

สามารถสังเกตได้ว่าถ้าอย่างน้อยสามอัตราส่วนแรกจะได้รับการตอบสนองที่สี่ก็จะได้รับการเติมเต็มและนั่นหมายความว่าองค์กรมีเงินทุนหมุนเวียนพอที่จะได้รับความมั่นคงทางการเงินสูงมาก ในทางกลับกันหากไม่สามารถสังเกต 3 อันดับแรกในการวิเคราะห์ทางการเงินของสินทรัพย์และหนี้สินได้อาจแสดงให้เห็นว่ารูปแบบการบริหารจัดการของ บริษัท ไม่มีประสิทธิภาพมากและงบดุลมีลักษณะสภาพคล่องต่ำ

ในเวลาเดียวกันความจริงที่ว่าตัวอย่างเช่นการขายสินทรัพย์ช้าจะสอดคล้องกับงบดุลก็ไม่จำเป็นต้องหมายความว่าส่วนที่เหลือของทรัพยากรของ บริษัท มีเพียงพอ โดยปกติแล้วในระหว่างกระบวนการผลิตสินทรัพย์ประเภทหนึ่งจะไม่สามารถแทนที่สินทรัพย์อื่นได้เว้นแต่เป็นเรื่องของการชดเชยค่าใช้จ่ายของทรัพยากร

อัตราส่วนของสินทรัพย์และหนี้สิน: ความแตกต่าง

มีสูตรอื่น ๆ ในการประเมินประสิทธิภาพของรูปแบบการผลิตขององค์กร

ดังนั้นจึงสามารถระบุว่ามีประสิทธิภาพสูงถ้าจำนวนหนี้สิน P1 และ P2 มีค่าน้อยกว่าสินทรัพย์ A1 ในทางกลับกัน ความสามารถ ในการ ชำระหนี้ของกิจการ สามารถได้รับการประเมินว่าสอดคล้องกับระดับสูงในกรณีที่จำนวนหนี้สิน P1 และ P2 น้อยกว่าผลรวมของสินทรัพย์ A1 และ A2

อย่างไรก็ตามถ้าสถานการณ์ตรงกันข้ามนั่นคือผลรวมที่เกิดขึ้นเมื่อตัวบ่งชี้ P1 และ P2 เพิ่มมากขึ้นกว่าที่ได้จากการเพิ่ม A1 และ A2 แต่น้อยกว่าผลรวมของดัชนี A1, A2 และ A3 ความสามารถละลายได้ เป็นที่ยอมรับในสภาวะตลาดทั่วไป ในกรณีที่เกิดวิกฤติ บริษัท อาจมีปัญหาเกี่ยวกับภาระหน้าที่ในการให้บริการ

หากผลรวมของตัวบ่งชี้ A1, A2 และ A3 น้อยกว่าที่เกิดขึ้นจากการสะสมหนี้สิน P1 และ P2 แล้วรูปแบบการพัฒนาธุรกิจสามารถได้รับการประเมินว่าไม่มีประสิทธิภาพบนพื้นฐานที่ว่า บริษัท มีแนวโน้มที่จะประสบปัญหาด้านการให้บริการมากขึ้น ค้างชำระจากสินทรัพย์

ย่อ

ดังนั้นเราจึงได้พิจารณาสิ่งที่เป็นหลักการในการจำแนกสินทรัพย์ขององค์กรและความหมายของการวิเคราะห์ด้วย สินทรัพย์ที่สามารถรับได้ช้า ได้แก่ สินค้าคงเหลือของ บริษัท ค่า VAT เพื่อหักค่าเสื่อมราคาและแหล่งข้อมูลอื่นที่มีลักษณะใกล้เคียงกัน ในขณะเดียวกันการจัดประเภทสินทรัพย์ประเภทที่เกี่ยวข้องเป็นเรื่องสำคัญมากขึ้นเนื่องจากสภาพคล่องอาจแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับความต้องการเฉพาะของผลิตภัณฑ์แต่ละชนิด และอาจขึ้นอยู่กับปัจจัยฤดูกาล

เมื่อวิเคราะห์ประสิทธิภาพของรูปแบบการผลิตขององค์กรทรัพยากรเช่น A1, A2 และสินทรัพย์หมุนเวียนอื่น ๆ ที่ได้รับรู้อย่างช้าๆในหมู่พวกเขาจะพิจารณาในบริบทของการเปรียบเทียบกับขนาดของหนี้สินของ บริษัท โดยทั่วไปแล้วส่วนที่เกินจากอันดับแรกในช่วงที่สองจะได้รับการต้อนรับ อย่างไรก็ตามหากเป็นกรณีนี้สมมุติว่าสินทรัพย์ที่ไม่สามารถกู้คืนได้จะเป็นของประเภท A4 จะน้อยกว่าหนี้สินคงที่ซึ่งถือเป็นหนี้สิน P4